Relación riesgo/recompensa y drawdown el peligro de una racha de pérdidas

El Drawdown y la Relación Riesgo/Recompensa son 2 parámetros que siempre debemos tener en cuenta al operar en Forex, ya que muestran el factor riesgo para todas sus posiciones abiertas de una forma muy clara y precisa.

Incluso si se siente confiado con su estrategia de trading, usar una que resulte en una ganancia, digamos que el 65% de las veces, más pronto o más tarde le hará incurrir en una racha de pérdidas. Es importante mantener las posibilidades de incurrir en un drawdown importante, cuando tiene lugar una racha de pérdidas, en un nivel mínimo usando una relación riesgo/recompensa adecuada al colocar su próxima posición.

Drawdown y drawdown máximo en Forex

Pongamos que usted pierde en una serie de posiciones que llevan a una reducción (drawdown) de su capital inicial de 10.000 USD a sólo 6666,66 USD. Usted perdió el 33% de su cuenta, ¿pero cuánto tiene que recuperar para estar de nuevo donde comenzó con su cuenta actual?

Si ha respondido un 33%, está equivocado. El porcentaje real que debe recuperar es el 50%. De hecho: 6666,66 USD × 150% = 10.000 USD mientras 6666.66 USD × 133% = 8866,66 USD. En otras palabras, para recuperarse de un drawdown del 33%, debe tener ganancias de un 50%.

Veamos qué sucede en el caso de que usted pierda continuamente un 20% y recupere un 20% de su cuenta.

¿Ve hacia dónde se dirige? Debido al drawdown, ganar y perder alternativamente un 20% (o cualquier otro porcentaje) de su cuenta no es suficiente para estar en el punto de equilibrio al final del día. Sigue siendo cierto cuando comienza con una operación ganadora, sólo que el proceso lleva un poco más de tiempo.

Con esto, esperamos que se haya dado cuenta de que recuperarse de una pérdida consistente en Forex, como en cualquier otra forma de inversión, se vuelve cada vez más difícil. Esta es la razón por la que debe evitar drawdowns importantes usando una relación riesgo/recompensa adecuada.

Relación riesgo/recompensa en Forex

Una relación riesgo/recompensa es, como sugiere el término, la relación entre la pérdida máxima y la ganancia máxima esperadas. Lo bueno del trading de Forex es que usted puede calcular de antemano la relación R/R de sus futuras operaciones (usando los niveles de Stop-Loss y Take-Profit) y decidir si quiere colocar la posición en función de la relación R/R.

Por ejemplo, si su estrategia le dice que coloque el Stop-Loss a 20 pips y el Take-Profit a 40 pips, entonces su relación riesgo-recompensa es 1:2. Por favor, tenga en cuenta que algunos traders utilizan el término al revés: "recompensa-riesgo", pero eso en realidad no cambia nada. El término convencional es "riesgo-recompensa" y no al revés.

¿Qué relación R/R es buena? Si ha comprendido lo que acabamos de decir del Drawdown, ¡entonces comprenderá que una relación de 1:1 no funcionará a largo plazo! De hecho, el Drawdown es precisamente la razón por la que sólo debería colocar posiciones con un Stop-Loss más ajustado que el Take-Profit.

Por ejemplo, si sólo coloca posiciones con una relación riesgo-recompensa de 1:2 y su estrategia le permite ganar el 50% de sus posiciones, así es como se mostrará su cuenta después de ganar un 20% y perder un 10% alternativamente en su cuenta:

Por supuesto, colocar posiciones aleatoriamente no le ofrecerá una posibilidad de ganancias del 50%, porque el objetivo de ganancias está más lejos que el Stop-Loss (y no se olvide de tener en cuenta también el Spread o comisión). Sin embargo, con ayuda de las herramientas del análisis técnico y un poco de experiencia, lograr una estrategia para ganar estas cifras ciertamente es factible.