Trading de Forex vs. Trading de criptomonedas

Si le interesa operar con divisas en el mercado Forex, es posible que también esté pensando en operar con criptomonedas. Tal vez se pregunte cómo se comparan el trading de divisas y el de criptomonedas.

En esta guía, podrá conocer en detalle las similitudes y diferencias entre ambos para ayudarle a decidir con qué quiere operar. Para empezar, definamos brevemente el trading de Forex y el trading de criptomonedas.

¿Qué es el trading de Forex?

El trading de Forex consiste en operar en el mercado de divisas. Esta clase de activos incluye pares de divisas fiat como:

• EUR/USD
• USD/JPY
• GBP/USD
• USD/CHF
• AUD/USD
• USD/CAD
• NZD/USD

Estos son los principales pares de divisas, pero también hay muchos pares de divisas menores.

¿Qué es el trading de criptomonedas?

El trading de criptomonedas es la compra y venta de criptomonedas (criptos). Se considera una clase de activos diferente de los pares de divisas. He aquí algunos ejemplos de pares de criptomonedas:

• BTC/USD
• BTC/EUR
• BTC/LTC
• BTC/ADA
• BTC/XLM
• ETH/BCH
• ETH/LINK
• BTC/USDT
• DAI/USDC

Como puede imaginar, hay una gran variedad de pares de criptomonedas, ya que existen muchas criptos. Y, por supuesto, también se mezclan con divisas fiat para formar pares. Lo que ve arriba es solo una pequeña muestra.

Así pues, las divisas fiat y las criptomonedas son diferentes, pero existe un solapamiento entre los mercados de Forex y de criptomonedas. Es importante ser consciente de ello.

Similitudes y diferencias en los mercados

Ahora que ya conoce los fundamentos de estas clases de activos, comparemos los dos mercados.

1. Tamaño y diversidad del mercado

Si busca un mercado enorme y diverso para operar, le complacerán tanto el Forex como las criptomonedas. Ambos tienen una enorme variedad de activos. Técnicamente, el mercado de criptomonedas es más diverso, ya que existen más de 23 000 criptos. Pero no le faltarán pares fiat.

De hecho, la realidad es que probablemente no le interese mucho operar con la gran mayoría de criptomonedas o divisas fiat. Cuanto más exótico es el activo, más volátil e imprevisible suele ser. La mayoría de las mejores oportunidades de trading se concentran en torno a los principales pares de divisas y criptomonedas.

2. Volatilidad del mercado

Entre los mercados de criptomonedas y Forex, hay una respuesta clara sobre cuál es más volátil. Sin duda, es el mercado de las criptomonedas.

Por poner algunos ejemplos, arriba hay un gráfico del EUR/USD desde principios de 2023. Como puede ver, hay algunas fluctuaciones en el valor, pero no son demasiado dramáticas. Hay suficiente movimiento como para que una operación bien colocada pueda hacerle ganar dinero, pero no tanto como para que el euro gane o pierda una cantidad demencial de valor frente al dólar estadounidense.

En el siguiente gráfico, puede ver el movimiento del precio del BTC/USD a lo largo del tiempo:

Lo que se ve en este gráfico son enormes fluctuaciones de valor. En el momento de la captura de pantalla, 1 BTC = 27.945,34 USD. Pero se puede ver claramente que, a finales de 2021, el valor de 1 BTC superaba con creces los 60 000 USD. Mire lo rápido que se desplomó desde tan alto.

Aunque encontrará volatilidad en el Forex, hay maneras de evitar muchos de los locos "sube y bajas". Puede mantenerse alejado de los pares exóticos y evitar operar, por ejemplo, durante la publicación de noticias.

Sin embargo, con las criptomonedas, incluso los pares más comunes pueden dispararse o hundirse en un instante sin apenas aviso. La enorme cantidad de valor que las criptomonedas ganan o pierden en horas o incluso en minutos desconcierta a cualquiera.

Eso significa que el mercado más arriesgado en el que participar es el mercado de las criptomonedas. El mercado Forex puede ser muy arriesgado, pero mitigar el riesgo es mucho más fácil.

3. Liquidez

Los principales pares de divisas del mercado Forex son muy líquidos. Pero casi ninguna cripto es especialmente líquida, salvo quizá el BTC. De hecho, a medida que investigue diversas criptomonedas, descubrirá que los creadores de monedas y tokens a menudo tienen que dedicar bastante trabajo e ingenio para mantener su liquidez.

Cuando la liquidez es baja y la volatilidad es alta (como suele ocurrir con las criptomonedas), se observan a veces huecos en los gráficos.

He aquí un par de ejemplos de huecos (gaps) en el OCEAN/USD:

Los huecos también se producen en el mercado Forex en condiciones similares. He aquí un ejemplo:

Aunque son difíciles de ejecutar, existen múltiples estrategias de trading que utilizan los huecos. Puede utilizar estas estrategias tanto en el mercado Forex como en el de criptomonedas.

4. Spreads

Hablemos de los spreads en Forex frente a las criptomonedas, la diferencia entre los precios de compra y venta de los activos. Como operador, lo que quiere son spreads ajustados.

Arriba puede ver los spreads de un conjunto de pares de divisas. Como puede ver, son bastante bajos para la mayoría de las principales divisas. No solo eso, sino que, si hubiera podido observar esta imagen en tiempo real, habría notado que esos spreads bajos son bastante estables la mayor parte del tiempo (no es el caso de ese 171 que tiene el USD/CNH).

Echemos ahora un vistazo a los spreads de las criptomonedas. Vamos a fijarnos en el par BTC/USD, ya que el BTC representa la inmensa mayoría del volumen de operaciones con criptomonedas.

Como puede ver, el spread suele ser bastante bajo. ¡Bien! Pero, a veces, se dispara:

Un salto como este puede ocurrir en menos de un segundo, por lo que a veces puede acabar con spreads impredecibles mientras opera con criptomonedas.

Aunque los spreads son una de las formas que tienen los brókeres y las bolsas de ganar dinero con las transacciones, también pueden hacerlo cobrando comisiones y tarifas. No están incorporadas en el precio como los spreads.

Además de las comisiones, los brókeres de Forex pueden cobrar tarifas de financiación (rollover). Las bolsas de criptomonedas también pueden cobrar comisiones de trading y de financiación. Por lo general, las comisiones de trading en las bolsas de criptomonedas adoptan la forma de comisiones de creador y receptor, en lugar de comisiones fijas.

Es difícil comparar directamente las comisiones, ya que cada bróker y cada bolsa tienen un método diferente para calcularlas, pero suelen ser bastante asequibles para cualquiera de los dos tipos de trading.

Como regla general, la comisión de las criptobolsas suele ser inferior a la comisión que cobran los brókeres por los pares de Forex, mientras que los spreads suelen ser más amplios en las criptobolsas que para los pares de divisas en los brókeres.

Similitudes y diferencias en la forma de operar

Ahora que ya conoce las similitudes y diferencias entre los mercados de criptomonedas y Forex, comparemos el proceso de participación en estos dos mercados.

1. Dónde operar

Cuando opera en Forex, abre una cuenta con un bróker de Forex. Se trata de un intermediario que facilita la compraventa de pares de divisas.

Los brókeres de Forex ofrecen principalmente pares de divisas fiat, aunque algunos también ofrecen otros activos.

Si desea operar con criptomonedas, normalmente se registrará en una bolsa o exchange de criptos. Es el equivalente a un bróker de Forex, pero dedicado al trading de criptodivisas.

Las divisas fiat se incluyen en las criptobolsas, pero normalmente con fines de conversión (es decir, para que pueda convertir sus euros o dólares a cripto después de depositar, o viceversa).

Dicho todo esto, ahora existen plataformas que le permiten dedicarse plenamente tanto al trading de Forex como al de criptomonedas.

Por ejemplo, Exness era originalmente una plataforma de Forex únicamente, pero ahora ofrece también el trading de criptomonedas. FXOpen es otro ejemplo de bróker de Forex que ahora le permite operar con criptos.

Lo bueno de utilizar un bróker de Forex como este para operar con criptomonedas es que no es necesario obtener una billetera o unirse a una bolsa independiente.

Existe otra opción para operar con criptomonedas, que consiste en operar derivados denominados contratos por diferencias (CFD). Entre la apertura y el cierre de un CFD, el precio del contrato se moverá en función de lo que haga el par de divisas o cripto subyacente. De esta manera, usted paga o recibe la diferencia.

Cuando opera con criptomonedas en un exchange o en Forex de forma normal, está comprando y vendiendo los activos directamente. Pero con los CFD sobre criptomonedas o divisas, usted no posee realmente las divisas o criptomonedas con las que opera. ¿Cuáles son las ventajas? Operar con CFD sobre criptos puede ayudarle a minimizar sus comisiones y aprovechar la ejecución instantánea de sus órdenes. El tamaño de los lotes es asequible y flexible, y no hay fechas de vencimiento.

Solo tenga cuidado de cómo está utilizando el apalancamiento cuando opere con CFD y lea la letra pequeña de los contratos.

2. Objetivos y estrategias de trading

En el trading de Forex y criptomonedas, el objetivo general es sencillo: obtener beneficios. En ambos mercados, los operadores buscan ganancias a corto y largo plazo.

Dicho esto, el mercado de criptomonedas se ha hecho especialmente popular para las estrategias a largo plazo. De hecho, el término "HODL" en el mundo de las criptomonedas se refiere a este enfoque y es la abreviatura de la expresión inglesa "Hold On for Dear Life", que se podría traducir como "Aguantar pase lo que pase".

Todos hemos oído historias de personas que compraron bitcoins en sus inicios y acabaron haciéndose extremadamente ricas gracias a sus enormes ganancias. Mucha gente que compra criptomonedas espera enriquecerse manteniéndolas a largo plazo.

En cuanto a la forma de planificar sus operaciones, el análisis fundamental, el análisis técnico y la acción del precio pueden utilizarse tanto en el mercado de divisas como en el de criptomonedas. Los principios de gestión monetaria y psicología del trading también son similares en ambos casos.

Consideraciones regulatorias

El mercado Forex está regulado por diversas autoridades de todo el mundo. Por ejemplo, en EE. UU., los reguladores que supervisan el mercado de divisas son la Commodity Futures Trading Commission (CFTC) y la National Futures Association (NFA).

Las criptomonedas, por el contrario, se encuentran en una zona gris desde el punto de vista normativo en muchas jurisdicciones, incluida la estadounidense. Aunque, a efectos del trading, las criptomonedas se consideran materias primas y están bajo la supervisión de la CFTC, existe cierta falta de orientación reguladora para estos instrumentos.

Anonimato

Cuando usted abre una cuenta para operar en Forex, se le exige que verifique su identidad mediante un proceso denominado "Know Your Customer" (KYC) o Conozca a su Cliente. Este proceso le protege tanto a usted como al bróker.

Podría pensar que el trading de criptomonedas es una manera de evitar esto, pero actualmente esto ya no es así. Los exchanges de criptomonedas también exigen que verifique su identidad, por lo que ya no opera de forma verdaderamente anónima.

Impuestos

Los gobiernos de todo el mundo exigen a sus ciudadanos que paguen impuestos por las ganancias que obtienen a través de las inversiones. Esto se aplica tanto a las inversiones en Forex como en criptomonedas. Y recuerde que, al abrir su cuenta, está verificando su identidad. Su exchange de criptos o bróker de Forex va a presentar formularios de impuestos que informan de sus ganancias. Las autoridades fiscales de su país cotejarán esos formularios con los que usted presente.

Por lo tanto, si no declara todos sus ingresos, lo sabrán. Asegúrese de declarar todas sus ganancias y de pagar los impuestos correspondientes para no tener problemas con el gobierno.

Cómo empezar

Tanto si quiere operar en Forex como con criptomonedas, empezar es fácil. Puede abrir su cuenta sin depósito inicial en una criptobolsa o en un bróker de Forex. Cuando llegue el momento de hacer su primer depósito, el mínimo dependerá de la compañía en concreto con la que esté tratando. En muchos casos, es tan bajo como 1 $.

Se recomienda empezar a operar con una cantidad superior a esa. En cualquier caso, le resultará más fácil hacer crecer su cuenta si tiene 100 $ o más en ella (incluso mejor si puede gestionar alrededor de 1000 $).

Las cuentas demo existen para practicar el trading sin arriesgar dinero real, tanto si quiere operar con criptomonedas como con divisas fiat.

A la hora de operar, es habitual en Forex necesitar operar con un tamaño de lote mínimo. Dependiendo de lo que eso suponga para un determinado bróker, puede encajar o no en su plan de gestión monetaria, especialmente si tiene una cuenta pequeña. Pero este concepto no parece existir en las bolsas de criptomonedas, por lo que parece que este es un ámbito en el que las criptomonedas pueden ser más flexibles. Sin embargo, hay algunos brókeres de Forex con tamaños de lote personalizables.

Ventajas de operar en Forex:

• El mercado de divisas está abierto día y noche y cuenta con una enorme selección de pares de divisas para operar.
• Existe suficiente volatilidad para ganar dinero con los movimientos del mercado, pero si opera con los principales pares de divisas, podrá evitar muchos movimientos impredecibles y dramáticos. Los principales pares de divisas son mucho más estables que las criptomonedas.
• El mercado Forex es líquido.
• Los spreads suelen ser bajos para los principales pares de divisas y no tienden a fluctuar mucho.
• El mercado está bien regulado, lo que contribuye a su seguridad.
• Las barreras de entrada al mercado Forex son bajas.

Desventajas de operar en Forex:

• Si bien podemos ver grandes ganancias en Forex, no verá divisas fiat "dispararse hasta la luna" como lo hacen a veces algunas criptomonedas.
• Operar en Forex conlleva un riesgo significativo (aunque puede mitigarlo con unas reglas de gestión del dinero adecuadas y una estrategia de trading sólida).
• No se puede operar los fines de semana.

Ventajas de operar con criptomonedas:

• Al igual que el mercado Forex, el mercado de criptomonedas es enorme y diverso.
• El mercado cripto tiene pocas barreras de entrada.
• La alta volatilidad ofrece numerosas oportunidades de trading.
• Ahora es más fácil empezar a operar con criptomonedas que antes.
• Ocasionalmente, las criptomonedas suben astronómicamente de valor en un breve espacio de tiempo, dando lugar a ganancias estratosféricas.
• Puede haber más flexibilidad en cuanto a la cantidad con la que se opera con criptomonedas (muchos brókeres de Forex exigen un tamaño de lote mínimo).
• Operativa 24/7.

Desventajas de operar con criptomonedas:

• Hay problemas de liquidez en el mercado de las criptomonedas.
• Aunque las comisiones pueden ser bajas, los spreads tienden a ser bastante amplios y se disparan astronómicamente durante algunos períodos.
• La extrema volatilidad del mercado de las criptomonedas es un arma de doble filo. Puede reventar su cuenta si se mueve en su contra.

¿Cuál es el más adecuado para usted?

Operar en Forex y hacerlo con criptomonedas tiene mucho en común, pero existen algunas diferencias clave entre ellas.

El trading de Forex puede ser adecuado para usted si...

Recomendamos operar en Forex si la extrema volatilidad de las criptomonedas no le resulta atractiva, pero desea captar movimientos significativos en un mercado con mucho volumen y una gran variedad de activos.

El trading de criptomonedas puede ser adecuado para usted si...

Piense en operar con criptomonedas si busca un mercado diverso y de gran volumen con tamaños de operación flexibles. Sin embargo, para participar en este mercado hay que estar de acuerdo con su escasa liquidez y extrema volatilidad.

Aunque mucha gente solo opera en Forex o exclusivamente con criptomonedas, estos dos mercados se solapan lo suficiente como para atraer a gran parte del mismo público. Por lo tanto, es muy posible que decida operar tanto en Forex como con criptos. Si cree que se inclina en esa dirección, quizá le interese abrir una cuenta en un bróker de Forex que ofrezca ambas opciones.